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1. GmbH Statement of Financial Position 31 dec 2014 31 dec 2013 Thousands of Thousands of Thousands of Assets EUR EUR A EUR Receivables 7 013 195 31 4 10 056 813 46 3 043 618 Other Assets 10 051 970 45 1 5 376 267 24 6 4 675 703 Current Assets 17 065 165 76 5 15 433 080 70 6 1 632 085 Deferred tax 20 0 13 0 7 26 Section B Issuer assets Trust Assets 5 238 971 23 5 6 418 253 29 4 1 179 282 22 304 156 100 21 851 346 100 452 810 Thousands of Thousands of Thousands of Capital Equity EUR EUR EUR Capitaux propres 1 034 0 931 0 103 Provisions 501 0 503 2 Liabilities 17 063 650 76 5 15 431 659 1 631 991 Outside Capital 17 064 151 76 5 15 432 162 1 631 989 Trust Liabilities 5 238 971 23 5 6 418 253 29 4 1 179 282 22 304 156 100 21 851 346 100 452 810 Statement of Comprehensive Income 2014 2013 Thousands of Thousands of Thousands of EUR EUR EUR Income from option activities 7 957 746 8 455 884 498 138 Income from certificate activities 2 084 459 3 071 364 986 905 Expenses from option activities 7 957 746 8 455 884 498 138 Expenses from certificate activities 2 084 459 3 071 364 986 905 Gross Performance 0 0 0 Other operating result 353 368 15 Personnel expenses 218 211 7 Operating Result 135 157 22 Net Financial income 4 3 1 Net income before taxes 131 154 23 Taxes on income 28 56 28 Result from the fiscal year 103 98 5 Summari2. Euronext N V 49 92 EUR 2 496 000 EUR 16 sept 16 26 sept 16 H Euronext N V Euronext N V 49 92 EUR 2 496 000 EUR 16 sept 16 26 sept 16 Tranche Limite Niveau Bonus Parit code ISIN code mn monique A 4 300 00 5 272 46 0 01 EUR FRO012916476 0702S B 4 500 00 5 366 92 0 01 EUR FRO012916484 0703S C 3 800 00 5 224 48 0 01 EUR FR0012916492 0704S D 4 000 00 5 309 79 0 01 EUR FR0012916500 0705S E 4 250 00 5 444 61 0 01 EUR FR0012916518 0706S F 3 550 00 5 221 43 0 01 EUR FR0012916526 0707S G 3 750 00 5 302 17 0 01 EUR FR0012916534 0708S H 4 000 00 5 427 09 0 01 EUR FR0012916542 0709S D finitions et Formules 5 1 concernant les Produits applicables Montant total de l mission Devise de R glement Sous Jacent Montant de R glement Si la valeur finale du sous jacent est au dessus de la limite la valeur de remboursement du produit sera maximale et gale au niveau Bonus Dans le cas inverse le risque est comparable un investissement direct sur le sous jacent Le gain potentiel est limit au cap 19 968 000 EUR EUR Tel qu indiqu dans le tableau ci dessus Chaque Certificat donne au Porteur le droit de recevoir l un des Montants de R glement suivants selon le cas la Date de R glement i si VALEUR a toujours t sup rieure ou gale a la Limite entre la Date d Evaluation Initiale incluse et la Date d Evaluation Finale incluse Parit x Niveau Bonus ii si VALEUR a t au moins une fois strictement inf
3. including any translation thereof but only if the summary is misleading inaccurate or inconsistent when read together with the other parts of this Base Prospectus and the applicable Final Terms or it does not provide when read together with the other parts of this Base Prospectus and the applicable Final Terms key information in order to aid investors when considering whether to invest in the financial instruments A2 Consent by the Issuer Not applicable There will be no Non exempt Offer in respect of the for the use of the Certificates prospectus 24 Section B Issuer B 1 Legal and commercial Soci t G n rale Effekten GmbH Issuer name of the Issuer Soci t G n rale Guarantor B 2 Domicile and legal Soci t G n rale Effekten GmbH Issuer form of the Issuer legislation under which Registered office Frankfurt am Main Germany the Issuer operates Business address Neue Mainzer Strasse 46 50 60311 Frankfurt am Main and its country of Germany incorporation a age cnet Legal form limited liability company Gesellschaft mit beschr nkter Haftung GmbH under German Law Applicable law German law Country of incorporation Germany Soci t G n rale Guarantor Domicile 29 boulevard Haussmann 75009 Paris France Legal form Public limited company soci t anonyme Applicable law French law Country of incorporation France B 4b Description of any S
4. rale Effekten GmbH is a fully owned subsidiary of Soci t G n rale to the Issuer whether i the Issuer is directly The Guarantor Soci t G n rale is to the extent known by it not controlled or indirectly owned or directly or indirectly in the meaning of French law by any other entity controlled and by whom and nature of such control 29 At the date hereof Soci t G n rale is rated AA low by DBRS A by Fitch B 17 Credit ratings assigned to the Issuer Ratings A2 by Moody s Investors Service Ltd and A by Standard and or its debt securities Poor s Ratings Services B 18 Guarantee The due payment of all amounts owed by the Issuer under the Certificates is unconditionally and irrevocably guaranteed under the Guarantee dated 20 July 2015 B 19 Information on the Please see above B 1 B2 B 4b B 5 B 9 B 10 B 12 B 13 B 14 B 15 guarantor B 16 B 17 30 Section C Securities C 1 Description of the type The securities which will be offered are debt securities with not and the class of the guaranteed capital called Certificates which will be in bearer form and securities being offered will be issued as specified in the Final Terms under French laws on and or admitted to dematerialization The Certificates ownership will be denoted by a trading including any registration in an account in accordance with article L 211 4 of the Code security identification mon
5. 8 55 9 54 0 Cash flow statements in billions of euros Net inflow outflow in cash and cash 22 255 10 183 13 148 981 equivalents 1 Items relating to the results for 2013 have been restated due to the implementation of IFRS 10 amp 11 2 Excluding the revaluation of own financial liabilities and DVA PEL CEL and 50 IFRIC 21 3 Group ROE calculated excluding non economic items collective provision for litigation issues PEL CEL and adjusted for the effect of IFRIC 21 The adjustment relating to IFRIC 21 corrects for each quarter 25 of the taxes borne in their entirety in H1 in respect of the financial year ROE in absolute terms in H1 14 5 1 in Q2 14 9 3 Note that the data for the 2014 financial year have been restated due to the implementation on January 1 2015 of the IFRIC 21 standard resulting in the publication of adjusted data for the previous financial year There has been no material adverse change in the prospects of the Issuer and the Guarantor since their last published audited financial statements 28 Section B Issuer There has been no significant change in the financial or trading position of the Issuer and the Guarantor since the end of the last financial period for which financial information has been published B 13 LL A any Not applicable There have been no recent events particular to Soci t G n rale recent events particular to the Iss
6. E 4 Description of any Save for any fees payable to the Subscriber so far as the Issuer is aware interest that is no person involved in the issue of the Certificates has an interest material material to the to the offer issue offer including conflicting interests E 7 Estimated expenses Not applicable There are no expenses charged to the investor by the charged to the Issuer investor by the Issuer or the offeror 34 Annex Underlying Index Tranche Issue Price Maturity Date ISIN Code Reuters Code A CAC 40 FCHI 49 92 EUR 30 March 16 FR0012916476 B CAC 40 FCHI 49 92 EUR 30 March 16 FR0012916484 C CAC 40 FCHI 49 92 EUR 27 June 16 FR0012916492 D CAC 40 FCHI 49 92 EUR 27 June 16 FR0012916500 E CAC 40 FCHI 49 92 EUR 27 June 16 FR0012916518 F CAC 40 FCHI 49 92 EUR 26 Sept 16 FR0012916526 G CAC 40 FCHI 49 92 EUR 26 Sept 16 FR0012916534 H CAC 40 FCHI 49 92 EUR 26 Sept 16 FR0012916542 35
7. applicable This summary relates to the Certificates the Certificates described in the final terms the Final Terms to which this summary is annexed This summary contains that information from the summary set out in the Base Prospectus dated 20 July 2015 which received visa no 15 384 on 20 July 2015 from the Autorit des march s financiers the AMF and in the Supplement to the Base Prospectus which received visa n 15 450 on 14 August 2015 from the AMF together the Base Prospectus which is relevant to the Certificates together with the relevant information from the Final Terms Section A Introduction and warning A 1 Warning This summary must be read as an introduction to this Base Prospectus and the applicable Final Terms Any decision to invest in the financial instruments involved in the operation must be based on an exhaustive reading of the Base Prospectus as a whole including any documents incorporated by reference and the applicable Final Terms If a claim relating to information contained in the Base Prospectus and or Final Terms is brought before a Court in a Member State of the European Economic Area the plaintiff may under the national legislation of the Member States where the claim is brought be required to bear the costs of translating the Base Prospectus and the applicable Final Terms before the legal proceedings are initiated Civil liability attaches only to those persons who have tabled this summary
8. des Certificats l exception d obligations privil gi es du fait de dispositions l gales obligatoires viendront au m me rang que toutes les autres obligations non assorties de sUret s de l metteur qui seraient en circulation le cas ch ant sauf s il devait s agir d obligations de rang inf rieur Rang de la Garantie Le paiement bonne date de tous les montants dus par l Emetteur au titre des Certificats est irr vocablement et inconditionnellement garanti en vertu de la Garantie Fiscalit Tous paiements relatifs aux Certificats seront effectu s libres de toute retenue la source ou de tout pr l vement au titre de tout imp t ou taxe impos s en France moins que cette retenue la source ou ce pr l vement ne soit exig par la loi Si un tel pr l vement est effectu l metteur devra sous r serve de certaines exceptions majorer ses paiements afin de couvrir les montants ainsi pr lev s Droit applicable Les Certificats et tous engagements non contractuels r sultant ou en 13 Section C Valeurs mobili res relation avec les Certificats seront r gis par les et devront tre interpr t s conform ment aux dispositions du droit frangais C 11 Siles valeurs mobili res Les Certificats seront admis aux n gociations sur le March R glement offertes font ou feront d Euronext Paris l objet d une demande d admission la n gociation en vue de leur distribution s
9. glement La Date de Maturit Date d Evaluation Finale La date indiqu e dans le tableau ci dessus Toutefois si cette date n est pas un Jour de Transaction la Date d Evaluation Finale sera le premier Jour de Transaction de la P riode d Evaluation sous r serve que s il ny a pas de Jour de Transaction pendant la P riode d Evaluation le dernier jour de la P riode d Evaluation sera r put tre la Date d Evaluation Finale et VALEUR sera r put e tre la Juste Valeur de March P riode d Evaluation La p riode de cing jours calendaires qui suit la Date d Evaluation Finale Juste Valeur de March La valeur de l indice d termin e par l Agent de Calcul apr s consultation d un expert ind pendant d sign par Soci t G n rale sur la base des conditions de march le dernier jour de la P riode d Evaluation C 19 Prix d exercice ou prix de Le prix de r f rence final du sous jacent sera le cours de cl ture du sous ref rence fina au sous jacent la Date d Evaluation Finale jacent J C 20 Description du type de Type de Sous Jacent Indice sous jacent utilis et ou les informations a son sujet peuvent tre trouv es Nom de l indice pour chaque tranche celui indiqu dans le tableau en annexe Nom du Promoteur de l indice pour chaque tranche celui indiqu dans le tableau en annexe Vous pouvez vous procurer des informations sur les performances pass es et futures et
10. ments et dont la communication est requise par l annexe XXII du R glement CE 809 2004 tel que modifi Ces El ments sont num rot s dans les Sections A E A 1 E 7 Le pr sent r sum contient tous les El ments devant tre inclus dans un r sum pour ce type de titres et d Emetteur Comme certains El ments ne sont pas requis il peut y avoir des carts dans la s quence de num ration des El ments M me si un El ment peut tre requis dans le r sum en raison du type de titres et d Emetteur il est possible qu aucune information pertinente ne puisse tre donn e au titre de cet El ment Dans ce cas une courte description de l El ment est incluse dans le r sum avec la mention Sans objet Le pr sent r sum est applicable aux Certificats les Certificats d crits dans les conditions d finitives les Conditions D finitives auxquelles il est annex Il contient l information du r sum figurant dans le Prospectus de Base en date du 20 juillet 2015 vis par l Autorit des march s financiers AMF sous le num ro 15 384 en date du 20 juillet 2015 et dans le Suppl ment au Prospectus de Base vis par l Autorit des march s financiers sous le num ro 15 450 en date du 14 ao t 2015 ensemble Prospectus de Base qui est pertinente pour les Certificats ainsi que l information pertinente des Conditions D finitives Section A Introduction et avertissements A 1 Avertissements Le pr sent r sum do
11. rieure la Limite entre la Date d Evaluation Initiale incluse et la Date d Evaluation Finale incluse et si VALEUR est sup rieure ou gale au Niveau Bonus Parit x Niveau Bonus iii si VALEUR a t au moins une fois strictement inf rieure a la Limite entre la Date d Evaluation Initiale incluse et la Date d Evaluation Finale incluse et si VALEUR est strictement inf rieure au Niveau Bonus Parit x VALEUR ou VALEUR d signe sous r serve des dispositions de la d finition de Date d Evaluation Finale a le cours de cl ture de l Indice la Date d Evaluation Finale ou b le cours de compensation officiel du contrat terme sur I Indice quand la Date d Evaluation Finale correspond au dernier jour de cotation du contrat terme sur I Indice qui arrive ch ance dans le mois dans lequel la P riode d Evaluation d bute VALEUR d signe le cours de cl ture de I Indice chaque date t entre la Date d Evaluation Initiale et la Date d Evaluation Finale ces deux dates tant incluses Date d Evaluation Initiale 17 ao t 2015 Date de Reglement La Date de Maturit Date d Evaluation Finale La date indiqu e dans le tableau ci dessus Toutefois si cette date n est pas un Jour de Transaction la Date d Evaluation Finale sera le premier Jour de Transaction de la P riode d Evaluation sous r serve que s il n y a pas de Jour de Transaction pendant la P riode d Evaluation le dernier jour de la P
12. riode d Evaluation sera r put tre la Date d Evaluation Finale et VALEUR sera r put e tre la Juste Valeur de March P riode d Evaluation La p riode de cinq jours calendaires qui suit la Date d Evaluation Finale Juste Valeur de March La valeur de l indice d termin e par l Agent de Calcul apr s consultation d un expert ind pendant d sign par Soci t G n rale sur la base des conditions de march le dernier jour de la P riode d Evaluation INTERETS DES PERSONNES PHYSIQUES ET MORALES PARTICIPANT A L EMISSION A l exception des commissions vers es au Souscripteur le cas ch ant la connaissance de l Emetteur aucune personne impliqu e dans l offre des Certificats n y a d int r t significatif CAS DE PERTURBATION DE MARCHE Les v nements d crits la Condition 11 des Termes et Conditions Offre Non exempt e Sans objet R mun rations des interm diaires professionnels Soci t G n rale paiera aux personnes mentionn es ci dessous chacune une Partie Int ress e les r mun rations suivantes au titre des services rendus par cette Partie Int ress e Soci t G n rale et indiqu e ci dessous A chaque distributeur une r mun ration up front dont le montant maximum est gal 1 du montant des Certificats effectivement plac s et ou une r mun ration annuelle moyenne calcul e sur la base de la dur e des Certificats dont le montant maximum est gal 0 50 du mont
13. riv s de R glement suivants selon le cas la Date de R glement i si VALEUR a toujours t sup rieure ou gale la Limite entre la Date d Evaluation Initiale incluse et la Date d Evaluation Finale incluse Parit x Niveau Bonus ii si VALEUR a t au moins une fois strictement inf rieure a la Limite entre la Date d Evaluation Initiale incluse et la Date d Evaluation Finale incluse et si VALEUR est sup rieure ou gale au Niveau Bonus Parit x Niveau Bonus iii si VALEUR a t au moins une fois strictement inf rieure la Limite entre la Date d Evaluation Initiale incluse et la Date d Evaluation Finale incluse et si VALEUR est strictement inf rieure au Niveau Bonus Parit x VALEUR ou VALEUR d signe 14 Section C Valeurs mobili res sous r serve des dispositions de la d finition de Date d Evaluation Finale a le cours de cl ture de I Indice la Date d Evaluation Finale ou b le cours de compensation officiel du contrat terme sur I Indice quand la Date d Evaluation Finale correspond au dernier jour de cotation du contrat terme sur I Indice qui arrive ch ance dans le mois dans lequel la P riode d Evaluation d bute VALEUR d signe le cours de cl ture de l indice chaque date t entre la Date d Evaluation Initiale et la Date d Evaluation Finale ces deux dates tant incluses Date d Evaluation Initiale 17 ao t 2015 Date de R
14. sur la volatilit de l indice sur le site internet du Promoteur de l Indice et sur les serveurs d informations financi res comme Six Telekurs Bloomberg Reuters 15 Section D Risques D 2 Informations cl s sur les principaux risques propres l Emetteur L Emetteur et le Garant consid rent que les facteurs suivants sont susceptibles d affecter leur capacit remplir leurs obligations au titre des Certificats dans le cadre de ce Prospectus de Base La valeur des Certificats peut tre affect e par des facteurs de risque divers qui peuvent tre li s l metteur et ou au Garant d autres peuvent tre troitement li s au sous jacent des Certificats L Emetteur est expos des risques concernant sa forme juridique son organisation et ses activit s conomiques Le Groupe Soci t G n rale est expos a des risques inh rents a ses activit s risques de cr dit risques de march informations financi res sp cifiques risques structurels de taux et de change risques de liquidit risques op rationnels risques de non conformit et de r putation risques juridiques risques environnementaux autres risques ratios r glementaires D 6 Avertissement informant l investisseur qu il pourrait perdre tout ou partie selon le cas de la valeur de son investissement et ou si le risque encouru par l investisseur ne se limite pas la valeur de son investissement une ment
15. taire et financier No physical document will be issued for the number purpose of the Certificates including representative certificates certificats repr sentatifs as mentioned in article R 211 7 of the Code mon taire et financier After issuance the Certificates will be registered by Euroclear France in its accounts and then credited to the accounts of the Certificate Account Holders The transfer of the Certificates ownership rights will be derived from registration in an account held by the Certificate Account Holders Clearing Systems Euroclear France Clearstream Banking Euroclear Bank Security Identification Number The ISIN code of the Certificates is for each tranche indicated in the chart in Annex C 2 Currency of the securities The Certificates will be issued in euros issue C 5 Description of any There is no restriction on the free transferability of Certificates subject to restrictions on the free selling restrictions which may apply in the European Economic Area transferability of the France the United Kingdom the United States and in certain jurisdictions securities where the Certificates will be offered or sold C 8 Description of the rights attached to the securities including ranking and limitations to those rights Rights attached to the Certificates In case of Settlement Certificates give the rights to the Certificateholders in the payment of an amount in cash as stated into C 16 C 17 and
16. 2 1 322 1 214 2 Pr ts et cr ances sur la 370 2 344 4 336 332 7 client le Dettes envers la 377 2 client le Capitaux propres en milliards d euros Sous total Capitaux propres part du 56 1 55 2 53 3 50 9 Groupe Total Capitaux propres 59 6 58 8 kir u 54 0 Flux de tr sorerie en millions d euros Variation de la tr sorerie et des quivalents de 22 255 10 183 13 148 981 tr sorerie 68 66 2 67 0 9 1 5 3 5 1 41 349 7 341 334 2 10 Section B Emetteur 1 Les l ments relatifs aux r sultats de l ann e 2013 ont t retrait s en raison de l entr e en application des normes IFRS 10 amp 11 2 Retrait de la r valuation de la dette li e au risque de cr dit propre de la DVA du PEL CEL 50 IFRIC 21 3 Hors l ments non conomiques provision collective pour litiges PEL CEL et ajust de l effet d IFRIC 21 L ajustement relatif IFRIC 21 corrige pour chaque trimestre 25 des taxes support es dans leur int gralit au premier semestre au titre de l exercice ROE en donn es brutes au S1 14 5 1 au T2 2014 9 3 Les donn es de l exercice 2014 ont t retrait es en raison de l entr e en vigueur au 01 01 2015 de la norme IFRIC 21 avec effet r trospectif induisant la publication de donn es ajust es au titre de l exercice pr c dent Aucune d t rioration sign
17. 5 Description des Soci t G n rale Effekten GmbH L activit principale de Soci t G n rale Effekten GmbH est de lever des liquidit s par l mission de titres de cr ance destin s tre plac s aupr s de la client le institutionnelle ou de la client le de d tail par l interm diaire de distributeurs associ s Soci t G n rale Les liquidit s obtenues par l mission de ces titres de cr ance sont ensuite pr t es Soci t G n rale et aux autres membres du Groupe Soci t G n rale Soci t G n rale tant la holding du groupe Soci t G n rale voir El ment B 5 ci dessus 11 Section B Emetteur B 16 Dans la mesure o Soci t G n rale Effekten GmbH est une filiale enti rement d tenue par Soci t ces informations G n rale et est consolid int grati lobal S rif cop Tee de n rale et est consolid e par int gration globale l Emetteur Le Garant Soci t G n rale ne fait l objet sa connaissance d aucun contr le direct ou indiquer si celui ci indirect au sens du droit fran ais par une autre entit est d tenu ou contr l directement ou indirectement et par qui et la nature de ce contr le B 17 Notation attribu e A la date des pr sentes Soci t G n rale est not e AA low par DBRS A par Fitch au Garant ou Ratings A2 par Moody s Investors Service Ltd et A par Standard and Poor s Ratings ses titres Services d emprun
18. AC 40 FCHI 49 92 EUR 27 juin 16 FR0012916518 F CAC 40 FCHI 49 92 EUR 26 sept 16 FR0012916526 G CAC 40 FCHI 49 92 EUR 26 sept 16 FR0012916534 H CAC 40 FCHI 49 92 EUR 26 sept 16 FR0012916542 18 English free translation for information purposes only FINAL TERMS FOR INDEX CERTIFICATES DATED 21 August 2015 Certificates issued by SOCIETE GENERALE EFFEKTEN GmbH as Issuer unconditionally and irrevocably guaranteed by Soci t G n rale The provisions applicable to the Certificates appear in the Base Prospectus visa from the Autorit des march s financiers AMF n 15 384 dated 20 July 2015 and in the Supplement visa AMF n 15 450 dated 14 August 2015 The Final Terms the Base Prospectus and the Supplement are available on the website of the AMF http Awww amf france org and on the website http www bourse societegenerale fr or any other successor website The attention of the potential purchasers is drawn to the fact that they must read these Final Terms together with the Base Prospectus and the Supplement at any time the Certificate value may be less than the Issue Price and Certificateholders may lose some or all of their investment Certificates are not suitable for all investors Potential purchasers are advised to make their decision only after having carefully considered with their advisers whether the planned investment is appropriate to their requirements and resources
19. C 18 below Such an amount in cash can be lower than the amount initially invested in Certificates by the Investor Status of certificates The obligations under the Certificates constitute direct unconditional unsubordinated and unsecured obligations of the Issuer and shall at all times rank pari passu and without preference among themselves The payment obligations of the Issuer under the Certificates save for certain obligations preferred by mandatory provisions of statutory law shall rank pari passu with all other unsecured obligations other than subordinated obligations if any of the Issuer from time to time outstanding Status of the Guarantee Payments at right date of all the amounts owed by the Issuer regarding the Certificates are irrevocably and unconditionally guaranteed by virtue of the guarantee Taxation All payments in respect of the Certificates will be made without deduction for or on account of withholding taxes imposed by France unless such withholding or deduction is required by law In the event that any such deduction is made the Issuer will save in certain limited circumstances be required to pay additional amounts to cover the amounts so deducted Governing Law The Certificates and any non contractual obligations arising out of or in connection with the Certificates will be governed by and shall be construed in accordance with French law 31 Section C Securities C 11 W
20. SOCIETE GENERALE CONDITIONS DEFINITIVES POUR LES CERTIFICATS SUR INDICE EN DATE DU 21 ao t 2015 Certificats mis par SOCIETE GENERALE EFFEKTEN GmbH en qualit d Emetteur inconditionnellement et irr vocablement garantis par Soci t G n rale Les modalit s applicables aux Certificats figurent dans le Prospectus de Base visa de l Autorit des march s financiers l AMF n 15 384 du 20 juillet 2015 et le Suppl ment visa AMF n 15 450 du 14 ao t 2015 Les Conditions D finitives le Prospectus de Base et le Suppl ment sont disponibles sur le site internet de l AMF http www amf france org et sur le site internet http www bourse societegenerale fr ou tout autre site qui viendrait lui succ der L attention des acheteurs potentiels est attir sur le fait que ils doivent lire ces Conditions D finitives en liaison avec le Prospectus de Base et le Suppl ment tout moment la valeur du Certificat peut tre inf rieure au Prix d Emission et les Porteurs peuvent perdre tout ou partie de leur investissement les Certificats ne conviennent pas tous les investisseurs ll est recommand aux acheteurs potentiels de ne prendre leur d cision qu apr s avoir soigneusement consid r avec leurs conseillers si l investissement envisag est adapt leurs besoins et leurs moyens seule la version fran aise du Prospectus de Base et du Suppl ment a re u un visa de l AMF La traduction anglai
21. ant des Certificats effectivement plac s Toute information compl mentaire relative aux r mun rations ci dessus pourra tre fournie par Soci t G n rale ses clients sur demande Si dans le cadre de la Directive 2004 39 CE sur les March s d Instruments Financiers MIF ou de toute autre disposition juridique ou r glementaire une Partie Int ress e est tenue de communiquer aux investisseurs potentiels toute r mun ration que Soci t G n rale verse cette Partie Int ress e ou per oit de cette Partie Int ress e au titre des Certificats la Partie Int ress e est responsable de la conformit ces lois et r glementations Extrait de licence de l Indice Euronext N V ou ses filiales d tiennent tous les droits de propri t relatifs I Indice Euronext N V ou ses filiales ne se portent garant n approuvent ou ne sont concern es en aucune mani re par l mission et l offre du produit Euronext N V ou ses filiales ne sont pas responsables en cas d inexactitude des donn es sur lesquelles est bas I Indice de faute d erreur ou d omission concernant le calcul ou la diffusion de I Indice o au titre de son utilisation dans le cadre de la pr sente mission et de la pr sente offre CAC 40 et CAC sont des marques d pos es par Euronext N V ou ses filiales ANNEXE RESUME SPECIFQUE A L EMISSION Les r sum s sont constitu s d l ments d information qui sont connus sous le nom d El
22. arket conditions on the last day of the Valuation Period INTERESTS OF NATURAL AND LEGAL PERSONS INVOLVED IN THE ISSUE Save for any fees payable to the Subscriber so far as the Issuer is aware no person involved in the issue of the Certificates has an interest material to the offer MARKET DISRUPTION EVENTS Events specified in Condition 11 of the Terms and Conditions Non exempt Offer Not Applicable Remunerations of professional intermediaries Soci t G n rale shall pay to the persons mentioned below each an Interested Party the following remunerations for the services provided by such Interested Party to Soci t G n rale in the capacity set out below To each distributor an upfront remuneration of up to 1 of the amount of Certificates effectively placed and or an annual average remuneration calculated on the basis of the term of the Certificates of up to 0 50 of the amount of Certificates effectively placed Further information in respect of the above remunerations may be provided by Soci t G n rale to its own clients upon request If under the Markets in Financial Instruments Directive MiFID 2004 39 CE and or any other laws and regulations an Interested Party is required to disclose to prospective investors in the Certificates any remuneration that Soci t G n rale pays to or receives from such Interested Party in respect of the Certificates the Interested Party shall be responsible for compliance with
23. compensation Euroclear France Clearstream Banking Euroclear Bank Num ro d Identification Le code ISIN des Certificats est pour chaque tranche celui indiqu dans le tableau en annexe C 2 Devise de l mission Les Certificats seront libell s en euros C 5 Description de toute Sans objet Il n y a pas de restriction a la libre n gociabilit des Certificats restriction impos e a la sous r serve de lapplication de restrictions de vente qui peuvent libre n gociabilit des s appliquer dans l Espace Economique Europ en en France au Royaume valeurs mobili res Uni et aux Etats Unis et dans les juridictions ot les Certificats seront offerts ou vendus C 8 Description des droits Droits attach s aux Certificats attach s aux valeurs mobili res y compris leur rang et toute restriction qui leur est applicable En cas de R glement les Certificats donnent droit aux Porteurs au paiement d une somme en num raire telle que pr sent e aux C 16 C 17 et C 18 ci dessous Un tel montant en num raire peut tre inf rieur au montant initialement investi dans les Certificats par l Investisseur Rang des certificats Les engagements d coulant des Certificats constituent des engagements de l Emetteur directs inconditionnels non subordonn s et non assortis de s ret s qui auront tout moment galit de rang sans traitement privil gi les uns par rapport aux autres Les obligations de paiement de l E metteur aux termes
24. dante et l engagement de son bilan dans le soutien la croissance La baisse de l euro et du prix du p trole devraient tre un facteur de soutien des exportations et de la demande int rieure Aux tats Unis la conjoncture devrait rester favorablement orient e et un resserrement mon taire est anticip de la part de la FED partir de la mi 2015 Les pays mergents sont entr s dans une phase de croissance un rythme plus mod r C est le cas notamment en Chine Par ailleurs l conomie russe souffre des cons quences de la crise en Ukraine et de la baisse du prix des mati res premi res Sur le plan r glementaire l ann e 2014 a t marqu e par la mise en place de l Union bancaire La BCE est devenue le superviseur unique de pr s de 130 banques de la zone euro L objectif est de renforcer la solidit du syst me bancaire r tablir la confiance des acteurs conomiques harmoniser les r gles de supervision et r duire le lien entre les tablissements et leur tat d origine Sur le plan des ratios r glementaires le Groupe est d j en mesure d tre au rendez vous des nouvelles exigences nature des ventuelles r serves sur les informations historiques continues dans le rapport d audit B 5 Description du groupe Le Groupe Soci t G n rale offre une large palette de conseils et de de l Emetteur et de la solutions financi res sur mesure des clients particuliers des grandes place qu y
25. date specified in the table above However if such date is not a Trading Day the Final Valuation Date shall be the first Trading Day of the Valuation Period provided that if there is no Trading Day within the Valuation Period the last day of the Valuation Period shall be deemed to be the Final Valuation Date and VALUE shall be deemed to be the Fair Market Value Valuation Period The period of five calendar days which follows the Final Valuation Date Fair Market Value The value of the Index determined by the Calculation Agent after consultation with an independent expert designated by Soci t G n rale on the basis of the market conditions on the last day of the Valuation Period C 19 Exercise price or final The final reference price of the Index will be the closing price of the Index reference price of the on the Final Valuation Date underlying C 20 Description of the type of Type of Underlying Index Wie underlying and where Name of the Index for each tranche as indicated in the chart in Annex the information on the underlying can be found Name of the Index Sponsor for each tranche as indicated in the chart in Annex You can get yourselves information on the past and future performances of the Index and on its volatility on the Sponsor s website and on financial providers such as Six Telekurs Bloomberg Reuters Section D Risks D 2 Key information on the The Issuer and the Guarantor consi
26. der that the following factors may key risks that are specific to the Issuer affect their capacity to fulfill their obligations regarding the Certificates within the framework of this Base Prospectus The value of the Certificates may be affected by various risk factors which may be related to the Issuer and or the Guarantor others may be closely related to the Certificate Underlying The Issuer is exposed to risks relating to its legal form its organization and its economic activities The Soci t G n rale Group is exposed to the risks inherent in its core businesses credit risks market risks specific financial information structural interest rate and exchange rate risks liquidity risk operational risks non compliance and reputational risks legal risks environmental risks other risks regulatory ratios 33 Section D Risks D 6 Risk warning to the As a supplement to the risks including the risk of default being able to effect that investors affect the capacity of the Issuer to satisfy its obligations relative to may lose the value of Certificates issued within the framework of the Program Certificates are their entire investment high risk financial products risks associated with financial markets or part of it as the exchange rate risks interest rate risks political risks as stated below case may be and or if the investor s liability is Certain factor
27. en l occurrence d offrir en 2015 aussi un large ventail de produits dans le domaine des warrants et des certificats De plus la Soci t envisage de maintenir son activit d mission dans d autres pays europ ens L activit de Soci t G n rale Effekten GmbH qui consiste a lever des liquidit s pour le Groupe est largement d pendante de l activit de Soci t G n rale et de ses besoins de financement En cons quence les informations sur les tendances d crites ci dessus pour Soci t G n rale ont vocation s appliquer a Soci t G n rale Effekten GmbH Soci t G n rale Garant Le contexte conomique est rest difficile en 2014 avec une croissance de l activit mondiale mod r e et h t rog ne selon les zones Cette tendance devrait se poursuivre en 2015 avec une reprise conomique mondiale qui s annonce plus faible qu anticip e dans un contexte o les incertitudes restent nombreuses sur le plan g opolitique et sur les march s des mati res premi res et des changes Dans la zone euro le retour une croissance conomique plus dynamique peine se mat rialiser retardant la r sorption des d ficits publics Les taux devraient rester un niveau historiquement tr s bas mais le risque de Section B Emetteur d flation devrait tre contenu par l intervention de la Banque Centrale Europ enne BCE qui a annonc le d ploiement d une politique mon taire plus accommo
28. ents aux Certificats 16 Section E Offre E 2b Rey de l offre et Le produit net de l mission des Certificats sera destin aux besoins 2 utilisation p ne g n raux de financement du Groupe Soci t G n rale y compris la du produit lorsqu il OU N s agit de raisons r alisation de b n fices autres que la r alisation d un b n fice et ou la couverture de certains risques E 3 Description des Sans objet Les Certificats ne font pas l objet d une offre au public dans modalit s et des l Espace Economique Europ en conditions de l offre E 4 Description de tout A l exception des commissions vers es au Souscripteur le cas ch ant int r t pouvant influer la connaissance de l Emetteur aucune personne impliqu e dans l offre des sensiblement sur Certificats n y a d int r t significatif l mission offre y compris les int r ts conflictuels E 7 Estimation des Sans objet Il n y a pas de d penses factur es l investisseur par d penses factur es a l investisseur par l Emetteur ou l offreur l Emetteur 17 Annexe Sous Jacent Indice gt Date de Tranche Prix d Emission rh Code ISIN Code Reuters Maturite A CAC 40 FCHI 49 92 EUR 30 mars 16 FR0012916476 B CAC 40 FCHI 49 92 EUR 30 mars 16 FR0012916484 C CAC 40 FCHI 49 92 EUR 27 juin 16 FRO012916492 D CAC 40 FCHI 49 92 EUR 27 juin 16 FR0012916500 E C
29. flationary risk should be kept under control by the intervention of the ECB which has announced the implementation of a more accommodative monetary policy and the use of its balance sheet to support growth The depreciation of the euro and falling oil prices should help boost exports and stimulate domestic demand The US economy should stay on a positive track and the 25 Section B Issuer Fed is expected to begin tightening its monetary policy mid year Emerging countries have entered a phase of more moderate growth in particular China Russia s economy is struggling with the consequences of the Ukrainian crisis coupled with the drop in commodity prices From a regulatory standpoint 2014 saw the implementation of the Banking Union The European Central Bank took the helm of the Single Supervisory Mechanism overseeing some 130 euro zone banks with the aim of strengthening the banking system restoring the confidence of economic operators harmonising banking supervision rules and reducing the link between banks and their national authorities In terms of regulatory ratios the Group can already meet the new requirements B 5 Description of the The Issuer is a fully owned subsidiary of the Soci t G n rale Group issuer s group ana iie The Soci t G n rale Group offers a wide range of advisory services and Issuer s position within f x Da Be ee ne tailored financial solutions to individual cust
30. hether the securities Certificates will be admitted to trading on the Regulated Market of Euronext offered are or will be the Paris object of an application j for admission to trading with a view to their distribution in a regulated market or other equivalent markets with indication of the markets in question C 15 Description of how the 5 1 value of the investment is It the final value of the underlying is above the limit the redemption affected by the value of amount of the product will be maximal and equal to the bonus level If the underlying it s not the case the risk is similar to a direct investment on the instrument s unless the underlying The potential profit is limited to the cap securities have a denomination of at least EUR 100 000 C 16 Expiration or maturity The Maturity Date of the Certificates will be for each tranche indicated in date of the derivative the chart incannex securities the exercise i date or final reference date C 17 Description of the Payment in cash aa ah ap Payment on the Maturity Date Unless the Certificates have been repurchased and cancelled each Certificate shall entitle the Certificateholder to receive from the Issuer the Settlement Amount on the Settlement Date Payment provisions The Settlement Amount will be paid in the Settlement Currency to the Certificate Account Holders on behalf of the Certificateholders C 18 Description of how the return on derivative securities takes p
31. ificative n a eu de r percussions sur les perspectives de l Emetteur et du Garant depuis la date de leurs derniers tats financiers v rifi s et publi s Il n y a pas eu de changement significatif dans la situation financi re ou commerciale de l metteur et du Garant survenu depuis la fin de la p riode couverte par les derni res informations financi res publi es principales activit s de l Emetteur B 13 Description de tout Sans objet Il n y a pas d v nement r cent propre Soci t G n rale Effekten GmbH et de pr sentant un int r t significatif pour l valuation de sa solvabilit depuis la publication de et pr sentant un ses derniers tats financiers v rifi s et publi s en date du 31 d cembre 2014 int r t significatif Pus z DEN pour Hey yasak Sans objet Il n y a pas d v nement r cent propre au Garant et pr sentant un int r t de sa solvabilit significatif pour l valuation de sa solvabilit depuis la publication de la Seconde Actualisation du Document de R f rence le 6 ao t 2015 B 14 D claration Voir section B5 ci dessus relative la d pendance de l metteur l gard d autres concernant la entit s du groupe awa de Soci t G n rale le Garant est la soci t m re la t te du Groupe Soci t G n rale d autres entit s du exploite ses propres activit s et n intervient pas simplement en tant que soci t holding groupe vis vis de ses filiales B 1
32. ion de ce fait assortie d une description des cas o ce surcroit de risque se mat rialise ainsi que des effets financiers probables de cette mat rialisation En compl ment des risques y compris le risque de d faut pouvant affecter la capacit de l Emetteur satisfaire ses obligations relatives aux Certificats mis dans le cadre du Programme les Certificats sont des produits financiers haut risque des risques associ s aux march s financiers des risques de change des risques de taux des risques politiques tels qu nonc s ci dessous Certains facteurs sont importants afin d valuer les risques li s aux Certificats mis dans le cadre du Programme ils incluent notamment les facteurs de risque li s au type et la structure des Certificats notamment risque li l ch ance au remboursement anticip ou encore l effet de levier la valeur et ou la volatilit du des sous jacent s aux transactions de couverture conclues par l metteur la l gislation et la fiscalit applicable aux Certificats Les investisseurs sont inform s ici que en cons quence leurs Certificats peuvent perdre toute valeur et doivent tre pr par s la perte partielle ou totale de leur investissement Cela exige donc une connaissance et une exp rience des transactions sur les march s de capitaux et de titres o le prix est li un sous jacent et une valuation appropri e des risques inh r
33. it tre lu comme une introduction au Prospectus de Base et aux Conditions D finitives applicables Toute d cision d investir dans les instruments financiers qui font l objet de l op ration doit tre fond e sur un examen exhaustif du Prospectus de Base dans son ensemble y compris tous documents incorpor s par r f rence et les Conditions D finitives applicables Lorsqu une action concernant l information contenue dans le Prospectus de Base et les Conditions D finitives est intent e devant un tribunal d un Etat Membre de l Espace Economique Europ en l investisseur plaignant peut selon la l gislation nationale de l Etat Membre o l action est intent e avoir supporter les frais de traduction du Prospectus de Base et des Conditions D finitives applicables avant le d but de la proc dure judiciaire Une responsabilit civile n est attribu e qu aux personnes qui ont pr sent le r sum y compris sa traduction mais uniquement si le contenu du r sum est trompeur inexact ou contradictoire par rapport aux autres parties du Prospectus de Base et des Conditions D finitives applicables ou s il ne fournit pas lu en combinaison avec les autres parties du Prospectus de Base et des Conditions D finitives applicables les informations cl s permettant d aider les investisseurs lorsqu ils envisagent d investir dans ces instruments financiers A2 Consentement de Sans objet Les Certificats ne font pas l objet d une Offre Non e
34. la Garantie en date du 20 juillet 2015 Bonus Capp s 25 ao t 2015 Soci t G n rale Soci t G n rale Tours Soci t G n rale 92987 Paris La D fense Cedex France Soci t G n rale Tours Soci t G n rale 92987 Paris La D fense Cedex France Euroclear France Paris 115 rue R aumur 75081 Paris Cedex 02 France Euroclear Bank Bruxelles 1 boulevard du Roi Albert Il B 1210 Bruxelles Belgique Clearstream Banking Luxembourg 42 avenue JF Kennedy L 1855 Luxembourg Une demande a t pr sent e en vue de faire admettre les Certificats la n gociation sur le March R glement d Euronext Paris avec effet compter de la Date d Emission Aucune garantie ne peut tre donn e que cette demande soit approuv e Le nombre minimum de Certificats n gociables sur Euronext Paris est de 1 un Certificat Transactions en continu SG Securities Paris SAS en tant qu apporteur de liquidit affiche des prix acheteur et vendeur dans le carnet d ordre des Certificats durant la s ance boursi re aux conditions suivantes un cart maximal acheteur et vendeur de 3 EUR ou 5 du prix vendeur affich par l apporteur de liquidit un montant unitaire minimum par ordre de 10 000 EUR ceci dans des conditions de march de liquidit du sous jacent et de fonctionnement des syst mes lectroniques d information et de transmission des ordres Les Certificats seront radi s d Euronext Pari
35. lace Each Certificate entitles the Certificateholder to receive one of the following Settlement Amounts as the case may be on the Settlement Date i if VALUEt has always been higher than or equal to the Limit between the Initial Valuation Date inclusive and the Final Valuation Date inclusive Parity x Bonus Level ii if VALUEt has been strictly lower than the Limit at least once between the Initial Valuation Date inclusive and the Final Valuation Date inclusive and if VALUEfis higher than or equal to the Bonus Level Parity x Bonus Level iii if VALUEt has been strictly lower than the Limit at least once between the Initial Valuation Date inclusive and the Final Valuation Date inclusive and if VALUEfis strictly lower than the Bonus Level Parity x VALUE where VALUE means subject to the provisions of the definition of Final Valuation Date a the closing price of the Index on the Final Valuation Date or b the official Settlement Price of the Index futures contract when the Final Valuation Date falls on the last day of quotation of the Index futures contract maturing in the month where the Valuation Period begins VALUE means the closing price of the Index on each date t between the 32 Section C Securities Initial Valuation Date and the Final Valuation Date both dates included Initial Valuation Date 17 August 2015 Settlement Date The Maturity Date Final Valuation Date The
36. loitation ________135 BF _ 22 R sultat financier 4 3 1 R sultat avant imp ts sur les b n fices 131 154 23 Imp ts sur le revenu et sur les b n fices 28 56 28 R sultat de l exercice 103 9 bb 5 Section B Emetteur Tableau des flux de tr sorerie r sum 2014 2013 EUR EUR Cash flow resultant de l activit courante 437 643 51 111 174 52 Ressources financi res la fin de l exercice 78 902 11 358 741 40 Informations financi res r sum es concernant le Garant Soci t G n rale Fin 2014 Semestre 1 audit s sauf 30 06 2014 Fin 2013 mention non audit s audit s 1 contraire Semestre 1 30 06 2015 non audit s R sultats en millions d euros Produit net bancaire 13 222 23 561 11 566 22 433 R sultat d exploitation 3913 4 557 2 232 2336 R sultat net 2421 2 978 1 404 2 394 R sultat net part d ie 2219 2 679 1 248 2 044 Banque de ji z d tail en France Oe 1 204 639 1196 Banque de d tail et Services 451 370 9 983 Financiers Internationaux Banque de Grande Client le Kets 1031 et Solutions 1 909 1206 Investisseurs Hors p les 137 804 413 1 341 Co t net du aya 1 337 2 967 1 419 4 050 Coefficient d exploitation 2 04 076 ROE apr s imp t 3 Ratio Tier 1 12 7 12 6 12 5 11 8 Activit en milliards d euros Total Actif Passif 1 359 5 1 308
37. lower than the Limit at least once between the Initial Valuation Date inclusive and the Final Valuation Date inclusive and if VALUE is strictly lower than the Bonus Level 21 Parity x VALUE where VALUE means subject to the provisions of the definition of Final Valuation Date a the closing price of the Index on the Final Valuation Date or b the official Settlement Price of the Index futures contract when the Final Valuation Date falls on the last day of quotation of the Index futures contract maturing in the month where the Valuation Period begins VALUE means the closing price of the Index on each date t between the Initial Valuation Date and the Final Valuation Date both dates included Initial Valuation Date 17 August 2015 Settlement Date The Maturity Date Final Valuation Date The date specified in the table above However if such date is not a Trading Day the Final Valuation Date shall be the first Trading Day of the Valuation Period provided that if there is no Trading Day within the Valuation Period the last day of the Valuation Period shall be deemed to be the Final Valuation Date and VALUE shall be deemed to be the Fair Market Value Valuation Period The period of five calendar days which follows the Final Valuation Date Fair Market Value The value of the Index determined by the Calculation Agent after consultation with an independent expert designated by Soci t G n rale on the basis of the m
38. occupe entreprises et investisseurs institutionnels en s appuyant sur trois p les l Emetteur m tiers compl mentaires e la Banque de d tail en France e la Banque de d tail l International Services Financiers et Assurances et e la Banque de Financement amp d Investissement Banque Priv e Gestion d Actifs et M tier Titres Soci t G n rale Effekten GmbH est une filiale du Groupe Soci t G n rale Soci t G n rale est la soci t m re du groupe Soci t G n rale B 9 Montant de la Sans objet L metteur et le Garant ne fournissent aucuns chiffres relatifs pr vision ou de une pr vision ou estimation de b n fice l estimation du b n fice B10 Description de la Sans objet Il n y a pas de r serve dans les rapports des commissaires aux comptes Les informations financi res historiques de Soci t G n rale pour l ann e 2014 pr sent es dans le Document de R f rence d pos aupr s de l AMF le 4 mars 2015 sous le N D 15 0104 ont fait l objet d un rapport des contr leurs l gaux qui contient une observation sur les comptes consolid s 2014 figurant en page 460 dudit document Les informations financi res historiques de Soci t G n rale pour l ann e 2013 pr sent es dans le Document de R f rence d pos aupr s de l AMF le 4 mars 2014 sous le n D 14 0115 ont fait l objet d un rapport des contr leurs l gaux qui contient une observation sur les comptes consolid s 2013 figurant
39. oci t G n rale Effekten GmbH known trends affecting the Issuer and the industries in which it operates Soci t G n rale s growth strategy centers on Germany in its position as the second biggest warrant certificate market in the world Soci t G n rale Effekten GmbH aims to strengthen its market position through a project to expand issuing activities Soci t G n rale Effekten GmbH intends to offer a broad range of products in the area of warrants and certificates again in 2015 Furthermore the Company further intends to maintain its issuing activities in other European countries Soci t G n rale Effekten GmbH activity consisting of raising liquidity for the Group is largely dependent of Soci t G n rale activity and its financing needs As a consequence the information on the trends described below for Soci t G n rale applies also for Soci t G n rale Effekten GmbH Soci t G n rale 2014 was another challenging year for the economy with global activity posting only moderate growth that varied by region This trend is expected to carry over into 2015 which is shaping up to deliver a weaker than expected global economic recovery amid myriad uncertainties both on the geopolitical front and on the commodity and forex markets The euro zone is struggling to return to more dynamic growth thus slowing the reduction of public deficits Interest rates should remain at record lows but the de
40. omer large corporate and institutional the group x F investors The Group relies on three complementary core businesses e French Retail Banking e International Retail Banking Financial Services and Insurance and e Corporate and Investment Banking Private Banking Asset and Wealth Management and Securities Services B 9 Figure of profit Not applicable The Issuer and the Guarantor does not provide any figure of profit forecast or estimate if forecast or estimate any B 10 pe ay Ara Description of the Not applicable The audit reports do not include any qualifications nature of any ualifications in the Eren report on the The historical financial information of Soci t G n rale for the year 2014 historical financial included in the Document de R f rence filed with the AMF on 4 March 2015 information under N D 15 0104 has been discussed in the statutory auditors report which contains one remark on the consolidated financial statements for 2014 found on pages 460 of the said document The historical financial information Soci t G n rale for the year 2013 included in the Document de R f rence filed with the AMF on 4 March 2014 under n D 14 0115 has been discussed in the statutory auditors report which contains one remark on the consolidated financial statements for 2013 found on page 376 of the said document B 12 Selected financial Summarised Financial Information regarding Soci t G n rale Effekten information
41. page 376 dudit document Section B Emetteur B 12 Informations i ehe h es Informations financi res r sum es concernant Soci t G n rale Effekten GmbH istoriques L Emetteur Bilan r sum 31 d c 2014 31 d c 2013 Milliers Milliers Actif d EUR Milliers d EUR d EUR Cr ances 7 013 195 31 4 10 056 813 46 3 043 618 Autres actifs 10 051 970 45 1 5 376 267 24 6 4 675 703 Actifs circulant 17 065 165 76 5 15 433 080 70 6 1 632 085 Imp ts diff r s actifs 20 0 13 0 7 Actif Fiduciaire 5 238 971 23 5 6 418 253 29 4 1 179 282 22 304 156 100 21 851 346 100 452 810 Capitaux propres et Milliers Milliers passif d EUR Milliers d EUR d EUR Capitaux propres 1 034 0 931 0 103 Provisions 501 0 503 2 Dettes 17 063 650 _76 5 15 431 659 1 631 991 Capitaux KE EE A EN d emprunt 17 064 151 76 5 15 432 162 1 631 989 Dettes Fiduciaires 5 238 971 23 5 6 418 253 29 4 1 179 282 22 304 156 100 21 851 346 100 452 810 Compte de r sultat r sum 2014 2013 Milliers Milliers d EUR Milliers d EUR d EUR Produits du march options 7 957 746 8 455 884 498 138 Produits du march certificats 2 084 459 3 071 364 986 905 Charges du march a options 7 957 746 8 455 884 498 138 Charges du march a certificats 2 084 459 3 071 364 986 905 Rendement d exploitation 0 0 0 Autres resultats d exploitation 353 368 15 Charges de personnel 218 211 7 R sultatd exp
42. ped Bonus 25 August 2015 Soci t G n rale Soci t G n rale Tours Soci t G n rale 92987 Paris La D fense Cedex France Soci t G n rale Tours Soci t G n rale 92987 Paris La D fense Cedex France Euroclear France Paris 115 rue R aumur 75081 Paris Cedex 02 France Euroclear Bank Brussels 1 boulevard du Roi Albert Il B 1210 Brussels Belgium Clearstream Banking Luxembourg 42 avenue JF Kennedy L 1855 Luxembourg Application has been made for the Certificates to be admitted to trading on the Regulated Market of Euronext Paris with effect from the Issue Date No guarantee can be given that this request will be approved The minimum number of Certificates for trading on Euronext Paris is 1 one Certificate Trading in continuous SG Securities Paris SAS as liquidity provider displays bid and offer prices in the Certificates order book during the stock exchange session under the following conditions a maximum bid and offer spread of 3 EUR or 5 of the offer price displayed by the liquidity provider and a minimum unitary amount per order of 10 000 EUR the above is assumed to take place under normal market conditions underlying liquidity conditions and with the electronic information and trading systems operating normally The Certificates will be delisted from Euronext Paris at opening on the sixth trading day in Paris before the Maturity Date inclusive The Certificates a
43. re in bearer form The Certificates ownership will be denoted by a registration in an account in accordance with article L 211 4 of the Code mon taire et financier Not applicable Soci t G n rale N Vert 0800 30 20 20 20 li FINANCIAL CHARACTERISTICS TABLE Tranche yek re Underlying Index Reuters code Underlying currency A 50 000 CAC 40 FCHI EUR B 50 000 CAC 40 FCHI EUR C 50 000 CAC 40 FCHI EUR D 50 000 CAC 40 FCHI EUR E 50 000 CAC 40 FCHI EUR F 50 000 CAC 40 FCHI EUR G 50 000 CAC 40 FCHI EUR H 50 000 CAC 40 FCHI EUR Index Issue Price per Final Tranche Sponsor Calculation Certificate Issue amount Valuation Maturity Date Agent Date A Euronext N V Euronext N V 49 92 EUR 2 496 000 EUR 18 March 16 30 March 16 B Euronext N V Euronext N V 49 92 EUR 2 496 000 EUR 18 March 16 30 March 16 C Euronext N V Euronext N V 49 92 EUR 2 496 000 EUR 17 June 16 27 June 16 D Euronext N V Euronext N V 49 92 EUR 2 496 000 EUR 17 June 16 27 June 16 E Euronext N V Euronext N V 49 92 EUR 2 496 000 EUR 17 June 16 27 June 16 F Euronext N V Euronext N V 49 92 EUR 2 496 000 EUR 16 Sept 16 26 Sept 16 G Euronext N V Euronext N V 49 92 EUR 2 496 000 EUR 16 Sept 16 26 Sept 16 H Euronext N V Euronext N V 49 92 EUR 2 496 000 EUR 16 Sept 16 26 Sept 16 Tranche Limit Bonus Level Pari
44. s l ouverture du sixi me jour de transaction Paris pr c dant la Date de Maturit incluse Les Certificats sont mis au porteur La propri t des Certificats sera tablie par une inscription en compte conform ment l article L 211 4 du Code mon taire et financier Sans objet Soci t G n rale N Vert 0800 30 20 20 ll CARACTERISTIQUES FINANCIERES TABLEAU Tranche Nombre de Sous Jacent Indice code Reuters Devise du Sous Jacent Certificats A 50 000 CAC 40 FCHI EUR B 50 000 CAC 40 FCHI EUR C 50 000 CAC 40 FCHI EUR D 50 000 CAC 40 FCHI EUR E 50 000 CAC 40 FCHI EUR F 50 000 CAC 40 FCHI EUR G 50 000 CAC 40 FCHI EUR H 50 000 CAC 40 FCHI EUR Promoteur Agent de Prix Tranche de l Indice Calcul de d Emission Pr Date j Date de l lndice par Certificat mission d eae Maturit A Euronext N V Euronext N V 49 92 EUR 2 496 000 EUR 18 mars 16 30 mars 16 B Euronext N V Euronext N V 49 92 EUR 2 496 000 EUR 18 mars 16 80 mars 16 C Euronext N V Euronext N V 49 92 EUR 2 496 000 EUR 17 juin 16 27 juin 16 D Euronext N V Euronext N V 49 92 EUR 2 496 000 EUR 17 juin 16 27 juin 16 E Euronext N V Euronext N V 49 92 EUR 2 496 000 EUR 17 juin 16 27 juin 16 F Euronext N V Euronext N V 49 92 EUR 2 496 000 EUR 16 sept 16 26 sept 16 G Euronext N V
45. s are important to assess the risks linked to Certificates not limited to the value issued within the framework of the Program They include in particular of his investment a the related risk factors statement of that fact together with a to the type and to the structure of Certificates in particular related risk description of the to the maturity to the early redemption or to the leverage effect ira eg to the value and or the volatility of the underlying instrument s liability arises and the to the hedge transactions concluded by the Issuer likely financial effect to the legislation and the taxation applicable to Certificates Investors are hereby informed that consequently their Certificates may lose all their value and hence must be prepared for the partial or total loss of their investment This therefore requires knowledge and experience in transactions on capital and securities markets where the price is linked to an underlying and a proper assessment of the risks inherent to the Certificates Section E Offer E 2b Reasons for the offer The net proceeds will be applied for the general financing purposes of the and use of proceeds Soci t G n rale group of companies which include making a profit when different from making profit and or hedging certain risks E3 Description of the Not Applicable The Certificates are not subject to a Public Offer in the terms and conditions European Economic Area of the offer
46. se est pour information uniquement LES CERTIFICATS ET LA GARANTIE N ONT PAS ETE ET NE SERONT PAS ENREGISTRES EN VERTU DU UNITED STATES SECURITIES ACT DE 1933 TEL QU AMENDE OU DE TOUTES LOIS RELATIVES A DES INSTRUMENTS FINANCIERS D UN ETAT AM RICAIN ET LA N GOCIATION DES CERTIFICATS N A PAS ETE APPROUVEE PAR LA UNITED STATES COMMODITY FUTURES TRADING COMMISSION EN VERTU DU UNITED STATES COMMODITY EXCHANGE ACT DE 1936 TEL QU AMENDE NI LES CERTIFICATS NI AUCUN DROIT SUR CEUX CI NE POURRONT A AUCUN MOMENT ETRE OFFERTS VENDUS REVENDUS NEGOCIES NANTIS REMBOURSES TRANSFERES OU LIVRES DIRECTEMENT OU INDIRECTEMENT AUX ETATS UNIS NI A DES RESSORTISSANTS DES ETATS UNIS OU POUR LEUR COMPTE OU A LEUR PROFIT ET AUCUN RESSORTISSANT DES ETATS UNIS NE PEUT A TOUT MOMENT NEGOCIER OU MAINTENIR UNE POSITION DANS LES CERTIFICATS SUR LA DESCRIPTION DES RESTRICTIONS EN MATIERE D OFFRE ET DE VENTE DES CERTIFICATS VOIR LE CHAPITRE ACHAT ET RESTRICTIONS DE VENTE DU PROSPECTUS DE BASE l GENERAL Emetteur Garant Nom commercial Date d Emission Souscription Agent Payeur Agent de Calcul Organisme s de Compensation Cotation Nombre minimum de Certificats n gociables Forme de l animation du march Radiation Forme et transfert des Certificats Dispositions pour l assimilation Contact investisseurs Soci t G n rale Effekten GmbH Soci t G n rale Les Certificats sont garantis par Soci t G n rale selon
47. sed Cash flow table 2014 2013 EUR EUR Cash flow from operating activities 437 643 51 111 174 52 Closing balance of cash funds 78 902 11 358 741 40 27 Section B Issuer Financial information regarding the Guarantor Soci t G n rale Year ended Half Year oe Half Year Year 30 06 2015 Ute 30 06 2014 ended except as 2013 non diied mentionned non audited audite a 4 otherwise audited 1 Results in EUR M Net Banking Income 13 222 23 561 11 556 22 433 Operating income 3 319 4 557 2 232 2 336 Net income before non controlling 2 421 2 978 1 404 2 394 interests Net income 2 219 2 679 1 248 2 044 French Retail e a Banking 692 1 204 639 1 196 International Retail Banking amp Financial 451 370 9 983 Services Global Banking and Investor Solutions 1 213 1 909 1 031 1 206 Corporate Centre 137 804 413 1 341 Net cost of risk 1 337 2 967 1 419 4 050 Cost income ratio 2 64 8 68 66 2 67 0 ROE after tax 3 9 1 5 3 5 1 4 1 Tier 1 Ratio 12 7 12 6 12 5 11 8 Activity in EUR bn Total assets and liabilities 1 359 5 1 308 2 1 322 1 214 2 Customer loans 370 2 344 4 336 332 7 Customer deposits 377 2 349 7 341 334 2 Equity in billions of euros Group shareholders equity 56 1 55 2 53 3 50 9 Total consolidated equity 59 6 58
48. solely the French version of the Base Prospectus and the Supplement has received a visa from the AMF The English translation is for information purposes only THE CERTIFICATES AND THE GUARANTEE HAVE NOT BEEN AND WILL NOT BE REGISTERED UNDER THE UNITED STATES SECURITIES ACT OF 1933 AS AMENDED OR ANY STATE SECURITIES LAW AND TRADING IN THE CERTIFICATES HAS NOT BEEN APPROVED BY THE UNITED STATES COMMODITY FUTURES TRADING COMMISSION UNDER THE UNITED STATES COMMODITY EXCHANGE ACT OF 1936 AS AMENDED CERTIFICATES OR INTERESTS THEREIN MAY NOT AT ANY TIME BE OFFERED SOLD RESOLD TRADED PLEDGED REDEEMED TRANSFERRED OR DELIVERED DIRECTLY OR INDIRECTLY IN THE UNITED STATES OR TO OR FOR THE ACCOUNT OR BENEFIT OF A U S PERSON NOR MAY ANY U S PERSON AT ANY TIME TRADE OR MAINTAIN A POSITION IN THE CERTIFICATES FOR A DESCRIPTION OF THE RESTRICTIONS ON OFFERS AND SALES OF THE CERTIFICATES SEE THE SECTION PURCHASE AND SELLING RESTRICTIONS IN THE BASE PROSPECTUS 19 l GENERAL Issuer Guarantor Commercial name Issue Date Subscription Paying Agent Calculation Agent Clearance Institution s Listing Minimum number of Certificates for trading Form of market trading Delisting Form and transfer of Certificates Assimilation provisions Investors contact Soci t G n rale Effekten GmbH Soci t G n rale The Certificates are guaranteed by Soci t G n rale under the Guarantee dated 20 July 2015 Cap
49. such laws and regulations 22 Extract of the license of the Index Euronext N V or its subsidiaries holds all intellectual proprietary rights with respect to the Index Euronext N V or its subsidiaries do not sponsor endorse or have any other involvement in the issue and offering of the product Euronext N V and its subsidiaries disclaim any liability for any inaccuracy in the data on which the Index is based for any mistakes errors or omissions in the calculation and or dissemination of the Index or for the manner in which it is applied in connection with the issue and offering thereof CAC40 and CAC are registered trademark s of Euronext N V or its subsidiaries 23 ANNEX ISSUE SPECIFIC SUMMARY Summaries are made up of disclosure requirements known as Elements the communication of which is required by Annex XXII of Regulation EC 809 2004 These elements are numbered in Sections A E A 1 E 7 This summary contains all the Elements required to be included in a summary for this type of securities and Issuer Because some Elements are not required to be addressed there may be gaps in the numbering sequence of the Elements Even though an Element may be required to be inserted in the summary because of the type of securities and Issuer it is possible that no relevant information can be given regarding the Element In this case a short description of the Element is included in the summary with the mention of not
50. t B 18 Garantie Le paiement bonne date de tous les montants dus par l metteur au titre des Certificats est irr vocablement et inconditionnellement garanti en vertu de la Garantie en date du 20 juillet 2015 B 19 Information sur le Voir ci dessus B 1 B 2 B 4b B 5 B 9 B 10 B 12 B 13 B 14 B 15 B 16 B 17 Garant 12 Section C Valeurs mobili res C 1 Description de la nature Les valeurs mobili res qui seront offertes sont des titres de cr ance a et de la cat gorie des capital non garanti d nomm s Certificats qui rev tiront la forme au valeurs mobili res porteur et seront mis comme indiqu dans les Conditions D finitives offertes et ou admises dans le cadre de la l gislation fran aise sur la d mat rialisation La la n gociation et num ro propri t des Certificats sera tablie par une inscription en compte d identification conform ment l Article L 211 4 du Code mon taire et financier Aucun document mat rialisant la propri t des Certificats y compris les certificats repr sentatifs pr vus l article R 211 7 du Code mon taire et financier ne sera mis au titre des Certificats Une fois mis les Certificats seront inscrits en compte dans les livres d Euroclear France qui cr ditera alors les comptes des Teneurs de Compte La transmission du droit de propri t des Certificats sera tablie par l inscription en compte dans les livres des Teneurs de Compte Organismes de
51. ty ISIN code mnemonic code A 4 300 00 5 272 46 0 01 EUR FR0012916476 0702S B 4 500 00 5 366 92 0 01 EUR FR0012916484 0703S C 3 800 00 5 224 48 0 01 EUR FR0012916492 0704S D 4 000 00 5 309 79 0 01 EUR FR0012916500 0705S E 4 250 00 5 444 61 0 01 EUR FR0012916518 0706S F 3 550 00 5 221 43 0 01 EUR FR0012916526 0707S G 3 750 00 5 302 17 0 01 EUR FR0012916534 0708S H 4 000 00 5 427 09 0 01 EUR FR0012916542 0709S Definitions and Formulas 5 1 relating to the Products Aggregate issue amount Settlement Currency Underlying Settlement Amount If the final value of the underlying is above the limit the redemption amount of the product will be maximal and equal to the bonus level If it s not the case the risk is similar to a direct investment on the underlying The potential profit is limited to the cap EUR 19 968 000 EUR As specified in the table above Each Certificate entitles the Certificateholder to receive one of the following Settlement Amounts as the case may be on the Settlement Date i if VALUEt has always been higher than or equal to the Limit between the Initial Valuation Date inclusive and the Final Valuation Date inclusive Parity x Bonus Level ii if VALUEt has been strictly lower than the Limit at least once between the Initial Valuation Date inclusive and the Final Valuation Date inclusive and if VALUEfis higher than or equal to the Bonus Level Parity x Bonus Level iii if VALUEt has been strictly
52. uer Effekten GmbH wien are to a maternal Pen relevant to the evaluation of the which are to a Issuer s solvency since its last published audited financial statements dated 31 material extent December 2014 relevant to the evaluation of the Not applicable There have been no recent events particular to the Guarantor Issuer s solvency which are to a material extent relevant to the evaluation of the Guarantor s solvency since the publication of the Second Update to the Document de R f rence on 6 August 2015 B 14 Statement asto Please see Section B5 above for Issuer s position within the Group whether the Issuer is NNN dependent upon other Soci t G n rale is the ultimate holding company of the Group Soci t G n rale entities within the operates its own business it does not act as a simple holding company vis vis group its subsidiaries B 15 Description of the Soci t G n rale Effketen GmbH Issuer s principal activities Soci t G n rale Effekten Gmbh activity consists in raising finance by issuing debt securities meant to be placed with institutional clients or retail clients through distributors associated with Soci t G n rale Finance received by the issue of these debt securities are then lent to Soci t G n rale or other members of the Group Soci t G n rale Soci t G n rale being the holding company of Soci t G n rale group please see item B 5 above B 16 To the extent known Soci t G n
53. ur un march r glement ou sur des march s quivalents avec l indication des march s en question C 15 Description de la mani re D finitions et Formules concernant les Produits applicables 5 1 dont la valeur de H e P Si la valeur finale du sous jacent est au dessus de la limite la valeur de l investissement est b td duit imale et gal i Bonus Dan influenc e par celle du ou me sita u produi T nd e et gale n ne Xe on n des instrument s sous e cas peat e eae u La e un investisseme ect sur le jacent s sauf lorsque les S0US jacent Le gain potentiel est limite au cap valeurs mobili res ont une valeur nominale d au moins 100 000 EUR C 16 Date d expiration ou La Date de Maturit sera pour chaque tranche celle indiqu e dans le Gis oder aes tableau en annexe instruments d riv s date d exercice ou de la date finale de r f rence C 17 Description de la Paiement en num raire procedure de r glement paiement la Date de Maturit des instruments d riv s A moins d avoir t rachet et annul chaque Certificat donnera droit au Porteur de recevoir de l Emetteur a la Date de R glement le Montant de R glement Modalit s de paiement Le Montant de R glement sera pay dans la Devise de R glement aux Teneurs de Compte pour compte des Porteurs C 18 Description des modalit s Chaque Certificat donne au Porteur le droit de recevoir l un des Montants relatives au produit des instruments d
54. xempt e l metteur l utilisation du Prospectus de Base Section B Emetteur tendance connue ayant des r percussions sur l Emetteur et ses secteurs d activit B 1 Raison sociale et nom Soci t G n rale Effekten GmbH Emetteur commercial de l Emetteur Soci t G n rale Garant B 2 Si ge social et forme Soci t G n rale Effekten GmbH Emetteur juridique de l Emetteur l gislation r gissant Si ge social Francfort sur le Main Allemagne ses activit s ainsi que Si ge administratif Neue Mainzer Strasse 46 50 60311 Francfort sur le son pays d origine Main Allemagne Forme juridique soci t responsabilit limit e Gesellschaft beschr nkter Haftung GmbH conform ment au droit allemand L gislation applicable Loi allemande Pays d immatriculation Allemagne Soci t G n rale Garant Si ge social 29 boulevard Haussmann 75009 Paris France Forme juridique soci t anonyme L gislation applicable Loi fran aise Pays d immatriculation France B 4b Description de toute Soci t G n rale Effekten GmbH Emetteur Deuxi me plus grand march de warrants certificats au monde Allemagne est au coeur de la strat gie de croissance de la Soci t G n rale Dans le cadre d un projet d largissement de l activit d mission la Soci t G n rale Effekten GmbH entend consolider sa position sur le march La Soci t envisage
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